多層次金融衍生產(chǎn)品市場，金融衍生品優(yōu)勢不但能滿足具有不同投資風(fēng)險(xiǎn)偏好的投資者的多元化需求，金融衍生品還能為資本市場提供各種可供選擇的避險(xiǎn)工具。

目前，我國已初步建立了同業(yè)拆借、外匯、國債、股票（主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板）等基礎(chǔ)性金融市場，但目前我國企業(yè)債券市場的發(fā)展還相對滯后于股票市場。突出的問題是企業(yè)信用類產(chǎn)品、資產(chǎn)支持類產(chǎn)品比例太小，企業(yè)通過債券市場直接融資的比例過低，對市場利率的敏感性不強(qiáng)，利率衍生產(chǎn)品的發(fā)展也缺乏足夠的基礎(chǔ)等。因此，金融衍生品要擴(kuò)大利率互換的交易范圍，金融衍生品適時(shí)推出國債利率期貨交易，培育債券市場中做市商制度，推動(dòng)相關(guān)市場的優(yōu)勢發(fā)展，促進(jìn)結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品市場的發(fā)展。明確監(jiān)管機(jī)構(gòu)，健全監(jiān)管體制。

根據(jù)我國具體國情和金融衍生產(chǎn)品發(fā)展的現(xiàn)狀，應(yīng)運(yùn)用比較優(yōu)勢的原則，明確監(jiān)管機(jī)構(gòu)之間合理的分工與合作。監(jiān)管機(jī)構(gòu)首先要完善監(jiān)管制度，具體包括：市場準(zhǔn)入制度、衍生品交易的擔(dān)保制度、金融衍生品持倉限額制度和市場信息披露制度等。而且對于這些指導(dǎo)性的監(jiān)管制度要實(shí)行法制化管理，增強(qiáng)法律的確定性，使金融衍生產(chǎn)品市場的發(fā)展具有一個(gè)透明、明確和有預(yù)見性的法律框架。此外，金融衍生品監(jiān)管機(jī)構(gòu)還需建立一套金融危機(jī)與金融風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)警系統(tǒng)，以便有效防止金融衍生產(chǎn)品的過度投機(jī)。