T+0是一種交易制度，“T”是指交易的當(dāng)日，“0”代表買入后，期貨t+0交易是什么意思？允許在第“0”天后賣出。因此，T+0、T+1或者T+N都是交易中的交割制度，期貨t+0交易代表雙方交易的標(biāo)的和資金在當(dāng)天交割、在下一個交易日交割還是在下N交易日后交割的交易制度。這些交易制度，不但可以用在股票、期貨領(lǐng)域，也可以用在現(xiàn)貨、外匯、債券等領(lǐng)域。我國期貨的T+0交易制度的核心目的，期貨t+0交易是活躍期貨市場的交易。中國期貨市場的發(fā)展水平遠落后于股票市場，期貨的資金容量相對較小，合約數(shù)目少，如果實行T+1交易制度，交易量會比T+0交易制度小很多。很可能造成想開倉的投資者由于沒有對家回應(yīng)而開不了倉，或者持有合約的投資者也因為市場沒有需求而無法平倉，最終導(dǎo)致所有的合約都是“無效”合約，無法達到期貨價格對現(xiàn)貨價格的發(fā)現(xiàn)功能以及對現(xiàn)貨的套期保值功能。期貨實行T+0交易制度有利也有弊，兩者可以分開討論。

期貨實行T+0交割的好處有以下4點。（1）期貨t+0交易增加同一筆資金流動速度。同一筆資金一天可以進出很多次，在資金容量不大的情況下充分活躍市場。（2）增加投機者數(shù)量，轉(zhuǎn)嫁現(xiàn)貨商風(fēng)險。期貨市場中，投資客就像是潤滑劑，他們的存在讓交易量加大，使得真正需要賣貨的現(xiàn)貨商和需要買貨的采購商更容易在活躍的市場中達成交易。（3）當(dāng)日更多盈利機會。對于操作次數(shù)較多的投資者來說，同一筆資金的不斷進出增加了盈利的可能。（4）提高當(dāng)日風(fēng)險可控程度。如果當(dāng)日開倉后價格一直往反方向走，投資者可以在當(dāng)天及時止損，不至于虧損太多。